10 cổ phiếu cổ phiếu quý tộc hàng đầu năm 2022

Lượt xem: 95

Việc tăng mức chi trả cổ tức hàng quý là điều mà tất cả các nhà đầu tư có thu nhập đều yêu thích. Đó là bởi vì nó có nghĩa là họ đang thu về nhiều tiền hơn từ các khoản đầu tư của mình. Ví dụ, nếu một cổ phiếu tăng 3% cổ tức mỗi năm, thì nó sẽ tăng hơn 34% trong khoảng thời gian 10 năm, nhờ vào lãi kép.

Sự tăng trưởng kép đó là một phần của những gì làm cho cổ phiếu trả cổ tức trở thành lựa chọn tuyệt vời cho các nhà đầu tư dài hạn. Có 2 cổ phiếu đã tăng chi trả trong nhiều thập kỷ là AbbVie (ABBV) và ExxonMobil (XOM). Cả hai công ty này đều có tiềm năng thực sự để công bố các đợt tăng lãi suất tiếp theo vào tháng 10. Chúng ta cùng tìm hiểu thêm một chút về 2 cổ phiếu chia cổ tức này.

1. AbbVie

AbbVie là hãng sản xuất dược phẩm trả cổ tức cao, khoảng 4% mỗi năm. Đó là một khoản chi trả tuyệt vời khi bạn xem xét chỉ số S&P 500 trung bình, nó chỉ có lợi suất 1,8%.

Hơn nữa, AbbVie là ông Vua cổ tức và đã tăng các khoản chi trả hàng năm trong 50 năm liên tiếp. Vào tháng 10/2021, công ty đã thông báo lần gần nhất về việc tăng lãi suất (sẽ có hiệu lực vào năm sau). Đó là mức tăng 8,5% cho cổ tức, nâng nó lên 1,41 USD/cổ phiếu hàng quý.

Hoạt động kinh doanh linh hoạt của công ty khiến nó trở thành cổ phiếu hàng đầu để sở hữu cho dù bạn là nhà đầu tư theo định hướng cổ tức hay tăng trưởng. Trong 6 tháng đầu năm nay, tổng doanh thu của AbbVie đạt 28,1 tỷ đô la, tăng 4,3% so với cùng kỳ năm ngoái. Các loại thuốc miễn dịch của hãng (Humira, Skyrizi và Rinvoq) chiếm gần một nửa trong số đó, tự mình mang về 13,3 tỷ đô la.

AbbVie cũng có các mảng khác giúp đa dạng hóa hoạt động kinh doanh của mình, bao gồm mảng thẩm mỹ, khoa học thần kinh và ung thư huyết học. Trong 4 quý vừa qua, dòng tiền tự do của công ty đã đạt tổng cộng 22,2 tỷ đô la, để lại nhiều dư địa để trang trải các khoản chi trả cổ tức (9,7 tỷ đô la trong khung thời gian đó), cho thấy nhiều khả năng sẽ xảy ra nhiều đợt tăng lãi suất tiếp theo.

AbbVie là công ty để mua cổ phiếu đầu tư dài hạn chắc chắn và cổ phiếu của công ty này đã tăng 4% trong năm nay, vượt trội so với chỉ số S&P 500 – vốn đang giảm 23%. Tin tức về việc tăng cổ tức vào tháng 10 có thể thúc đẩy giá cổ phiếu tăng cao hơn, đặc biệt nếu AbbVie cũng báo cáo một số kết quả hàng quý vững chắc. Năm ngoái, hãng đã công bố cả kết quả và việc tăng cổ tức cùng một lúc.

Không có động cơ thực sự để chờ đợi cho đến sau khi thông báo vì đây là một cổ phiếu cổ tức chắc chắn. Nếu bạn định mua cổ phiếu của AbbVie, bây giờ là thời điểm thích hợp để làm điều đó.

2. ExxonMobil

Trong những năm gần đây, đã có nhiều nghi ngờ về việc liệu gã khổng lồ dầu khí ExxonMobil có tiếp tục tăng chi trả cổ tức hay không. Giá dầu thấp do đại dịch đã dẫn đến một số kết quả đầy thách thức đối với nhà sản xuất dầu khí và tỷ lệ chi trả của nó cũng thất thường:

Công ty đã không tăng các khoản thanh toán hàng quý vào năm 2020, nhưng Exxon vẫn trả cổ tức nhiều hơn so với năm trước (3,48 đô la/cổ phiếu so với 3,43 đô la). Vào năm 2021, nó đã đợi đến quý cuối cùng của năm để tăng các khoản thanh toán của mình và khi đó là 0,01 đô la.

Khoảng thời gian này, hoạt động kinh doanh của Exxon đang có dấu hiệu tốt hơn nhiều vì mặc dù giá dầu đã giảm trong những tháng gần đây, nhưng chúng vẫn cao hơn so với những năm trở lại đây. Với viêc tạo ra hơn 49 tỷ đô la dòng tiền tự do trong 12 tháng qua, Exxon đã mang lại nhiều tiền mặt hơn mức cần thiết để chi trả cổ tức (dưới 15 tỷ đô la) trong khoảng thời gian đó.

Năm ngoái, công ty đã thông báo tăng cổ tức của mình vào ngày 27/10/2021, để giữ trạng thái của mình là một quý tộc cổ tức. Về mặt kỹ thuật, nó không cần phải tăng cổ tức ngay bây giờ để giữ cho chuỗi danh hiệu đó được tiếp tục. Trước khi xảy ra đại dịch, việc tăng cổ tức của công ty đã có hiệu lực trong quý 2, thay vì quý 4. Nhưng với một năm mạnh mẽ như năm 2022, Exxon có thể thông báo tăng lãi suất vào tháng 10 và quay trở lại thực hiện các đợt tăng lãi suất nhất quán hơn bây giờ khi giá dầu có vẻ ổn định hơn và nền kinh tế đang trở lại bình thường.

Lợi tức 4,1% của Exxon hiện có vẻ ổn định. Với việc giá cổ phiếu giảm trong những tuần gần đây (do giá dầu giảm), bây giờ có thể là thời điểm cơ hội để mua cổ phiếu này – trước khi có khả năng tăng lãi suất và công bố số liệu thu nhập của công ty. Những thứ này sẽ vẫn mạnh mẽ. Năm ngoái, công ty đã công bố số liệu quý thứ ba chỉ vài ngày sau khi công bố mức cổ tức.

Theo The Motley Fool

1/12

(Tín dụng hình ảnh: Hình ảnh Getty)

Dịch vụ dược phẩm Tây

• Giá trị thị trường: 23,4 tỷ đô la $23.4 billion
• Năng suất cổ tức: 0,2% 0.2%
• Năm liên tiếp tăng cổ tức: 29 29

Dịch vụ dược phẩm West (WST (Opens in New Tab), $ 315,55) là một trong những quý tộc cổ tức mới hơn trên đường phố, đã được thêm vào danh sách vào tháng 1 năm 2021. (WST (opens in new tab), $315.55) is one of the newer Dividend Aristocrats on the Street, having been added to the list in January 2021.

WST sản xuất lọ, ống tiêm và các thành phần đóng gói khác và hệ thống phân phối được sử dụng cho thuốc tiêm. Công ty đã sản xuất gần 45 tỷ thiết bị phân phối thuốc vào năm 2021.

Dịch vụ dược phẩm West trở thành một người trồng ba chữ số trong đại dịch khi nhu cầu về các thiết bị phân phối thuốc tăng vọt. Nhưng công ty đã là một người biểu diễn thầm lặng nhưng ổn định trong thời gian dài hơn. Kể từ năm 2017, trên thực tế, doanh số đã tăng trưởng trung bình 15% hàng năm, trong khi các EP được điều chỉnh đã tăng trung bình 32,5% hàng năm.

Công ty hoạt động từ 50 địa điểm trên toàn thế giới và có 25 trang web sản xuất. Nó tạo ra 45% doanh số bán hàng ở châu Âu, 45% ở châu Mỹ và 10% ở châu Á Thái Bình Dương.

Tỷ lệ doanh số tăng từ các thành phần sản phẩm có giá trị cao hơn cho tăng trưởng thu nhập trong tương lai của WST. Các dịch vụ dược phẩm West gần đây cũng đã giới thiệu các giải pháp đóng gói mới cho sinh học nhạy cảm và tự tiêm giúp duy trì lợi thế cạnh tranh của nó.

Một chất xúc tác tăng trưởng khác có thể đến từ mối quan hệ mở rộng của công ty với Corning (GLW (mở trong Tab mới)). Điều này liên quan đến sự hợp tác nhiều triệu để phát triển các giải pháp bao bì dược phẩm mới, tiên tiến hơn. (opens in new tab)). This involves a multi-million collaboration to develop new, more advanced pharmaceutical packaging solutions.

WST đã tạo ra mức tăng trưởng doanh thu hữu cơ 11% và thu nhập được điều chỉnh 12% trên mỗi cổ phiếu (EPS) trong quý 3 và cũng đã tăng hướng dẫn cả năm. Doanh số bán hàng trong phân khúc sản phẩm độc quyền của mình đã tăng theo số lượng hai chữ số trong quý, cũng như doanh thu trong bộ phận sinh học của mình.

Công ty này đã tăng cổ tức 29 năm liên tiếp, với mức tăng gần đây nhất là 6% xảy ra trong tháng Mười. Với khoản thanh toán ở mức 8% ít ỏi và cổ tức hiện tại mang lại một phần nhỏ các cổ phiếu chăm sóc sức khỏe của Dược phẩm Tây, nhiều nhà đầu tư dự đoán tăng cổ tức lớn hơn trong tương lai.

Cổ phiếu của WST kiếm được xếp hạng mua hoặc mua mạnh từ bốn trong số bảy nhà phân tích Phố Wall. Và sau khi giảm gần 33% hàng năm, hiện đang giao dịch ở mức 33,9 lần thu nhập chuyển tiếp-giảm giá 24,5% so với mức trung bình năm năm.

2/12

(Tín dụng hình ảnh: Hình ảnh Getty)

S & P Global

• Giá trị thị trường: $ 118,6 tỷ $118.6 billion
• Năng suất cổ tức: 1,0% 1.0%
• Năm liên tiếp tăng cổ tức: 49 49

S & P Global (SPGI (Opens in New Tab), $ 349,02) là một trong ba công ty xếp hạng tín dụng lớn, cùng với Moody (MCO (Opens in New Tab)) và Fitch. (SPGI (opens in new tab), $349.02) is one of the big three credit rating companies, along with Moody's (MCO (opens in new tab)) and Fitch.

Ngoài việc là nhà cung cấp xếp hạng tín dụng hàng đầu, nghiên cứu và phân tích liên quan, SPGI là nhà cung cấp chỉ số trong nước lớn nhất, cung cấp nhiều công cụ điểm chuẩn tài chính và thông minh thị trường và phân tích hàng đầu thông qua đơn vị kinh doanh IQ Capital. Hỗn hợp doanh thu của công ty là 49% xếp hạng, 14% chỉ số và 27% trí thông minh thị trường. Kinh doanh dữ liệu hàng hóa Platts của nó chiếm 11%còn lại.

Vào tháng 2, S & P Global đã đóng cửa một vụ sáp nhập All-Stock trị giá 44 tỷ đô la với IHS Markit, nhà cung cấp phân tích hàng đầu cho chính phủ và khách hàng doanh nghiệp, bao gồm 80% các công ty Fortune 500. Việc sáp nhập dự kiến ​​sẽ tạo ra 350 triệu đô la doanh thu hàng năm, 600 triệu đô la chi phí hiệp lực, sẽ được tích lũy cho EPS vào năm 2023 và có lẽ quan trọng nhất là sự kết hợp kinh doanh của S & P Global Shift S & P Global sang doanh thu tái diễn 75%.

Sau khi sáp nhập, công ty đã hướng dẫn tăng trưởng doanh thu 40% trong năm tài chính 2022 và khoảng 14% lợi nhuận EPS được điều chỉnh. Tuy nhiên, hướng dẫn đã bị đình chỉ vào tháng 6 do điều kiện thị trường làm suy yếu trong kinh doanh xếp hạng của S & P Global.

Công ty cho biết họ vẫn dự kiến ​​sẽ tạo ra 5 tỷ đô la tiền mặt miễn phí-số tiền còn lại sau khi một công ty đã chi trả cho các chi phí vốn cần thiết để mở rộng kinh doanh-năm nay với tỷ lệ chi trả cổ tức được nhắm mục tiêu là 20% -30% của EPS được điều chỉnh . S & P Global gần đây cũng đã phê duyệt mức tăng cổ tức 10% và chương trình mua lại cổ phần trị giá 12 tỷ đô la.

Cổ tức đã tăng 49 năm liên tiếp và 15,5% mỗi năm trong năm năm. Thanh toán là 23%cực thấp, cho thấy cổ tức hiện tại dễ dàng duy trì.

Cổ tức quý tộc không được miễn dịch với các cơn gió trên thị trường rộng, với cổ phiếu SPGI giảm 26% vào năm 2022. Hiện tại nó đang giao dịch ở mức 1,5 lần PEG (giá/thu nhập để tăng trưởng), giảm giá gần 21% so với năm- trung bình năm.

Tuy nhiên, nhà phân tích Manav Patnaik của Barclays cho biết vào tháng 6 rằng ông thích SPGI hơn MCO do sự hiệp lực chi phí mà công ty sẽ nhận ra từ việc sáp nhập IHS Markit và chương trình mua lại cổ phần tích cực của nó. Và Morgan Stanley đã đưa SPGI vào lĩnh vực dịch vụ kinh doanh hàng đầu vào tháng 5, trích dẫn con hào rộng của công ty, thị phần hàng đầu và tỷ suất lợi nhuận mạnh mẽ là lý do để sở hữu cổ phần. Hơn nữa, SPGI là một lựa chọn cổ phiếu hàng đầu trong số các nhà đầu tư tỷ phú.

3/12

(Tín dụng hình ảnh: Hình ảnh Getty)

Sherwin-Williams

• Giá trị thị trường: 63,1 tỷ đô la $63.1 billion
• Năng suất cổ tức: 1,0% 1.0%
• Năm liên tiếp tăng cổ tức: 49 43

S & P Global (SPGI (Opens in New Tab), $ 349,02) là một trong ba công ty xếp hạng tín dụng lớn, cùng với Moody (MCO (Opens in New Tab)) và Fitch. (SHW (opens in new tab), $242.74) is the industry leader in paints, coating and related products. Its familiar brands include Valspar, Dutch Boy, HGTV, Krylon, Minwax and many others.

Ngoài việc là nhà cung cấp xếp hạng tín dụng hàng đầu, nghiên cứu và phân tích liên quan, SPGI là nhà cung cấp chỉ số trong nước lớn nhất, cung cấp nhiều công cụ điểm chuẩn tài chính và thông minh thị trường và phân tích hàng đầu thông qua đơn vị kinh doanh IQ Capital. Hỗn hợp doanh thu của công ty là 49% xếp hạng, 14% chỉ số và 27% trí thông minh thị trường. Kinh doanh dữ liệu hàng hóa Platts của nó chiếm 11%còn lại.

Vào tháng 2, S & P Global đã đóng cửa một vụ sáp nhập All-Stock trị giá 44 tỷ đô la với IHS Markit, nhà cung cấp phân tích hàng đầu cho chính phủ và khách hàng doanh nghiệp, bao gồm 80% các công ty Fortune 500. Việc sáp nhập dự kiến ​​sẽ tạo ra 350 triệu đô la doanh thu hàng năm, 600 triệu đô la chi phí hiệp lực, sẽ được tích lũy cho EPS vào năm 2023 và có lẽ quan trọng nhất là sự kết hợp kinh doanh của S & P Global Shift S & P Global sang doanh thu tái diễn 75%.

Sau khi sáp nhập, công ty đã hướng dẫn tăng trưởng doanh thu 40% trong năm tài chính 2022 và khoảng 14% lợi nhuận EPS được điều chỉnh. Tuy nhiên, hướng dẫn đã bị đình chỉ vào tháng 6 do điều kiện thị trường làm suy yếu trong kinh doanh xếp hạng của S & P Global.

Công ty cho biết họ vẫn dự kiến ​​sẽ tạo ra 5 tỷ đô la tiền mặt miễn phí-số tiền còn lại sau khi một công ty đã chi trả cho các chi phí vốn cần thiết để mở rộng kinh doanh-năm nay với tỷ lệ chi trả cổ tức được nhắm mục tiêu là 20% -30% của EPS được điều chỉnh . S & P Global gần đây cũng đã phê duyệt mức tăng cổ tức 10% và chương trình mua lại cổ phần trị giá 12 tỷ đô la.

Cổ tức đã tăng 49 năm liên tiếp và 15,5% mỗi năm trong năm năm. Thanh toán là 23%cực thấp, cho thấy cổ tức hiện tại dễ dàng duy trì.

Cổ tức quý tộc không được miễn dịch với các cơn gió trên thị trường rộng, với cổ phiếu SPGI giảm 26% vào năm 2022. Hiện tại nó đang giao dịch ở mức 1,5 lần PEG (giá/thu nhập để tăng trưởng), giảm giá gần 21% so với năm- trung bình năm.

Sherwin-Williams đã tăng cổ tức 43 năm liên tiếp, bao gồm cả tăng 9% trong tháng Hai. Tốc độ tăng trưởng cổ tức hàng năm năm năm thậm chí còn tốt hơn, ở mức 15%. Thêm vào đó, khoản thanh toán là ít hơn 30%, điều này cho thấy không có khó khăn trong việc duy trì cổ tức cao hơn ngay cả khi EPS mềm vào năm 2022.

4/12

(Tín dụng hình ảnh: Hình ảnh Getty)

Dover

• Giá trị thị trường: 17,6 tỷ đô la $17.6 billion
• Năng suất cổ tức: 1,6% 1.6%
• Năm liên tiếp tăng cổ tức: 66 66

Dover (DOV (Mở trong Tab mới), $ 122,08) là nhà sản xuất công nghiệp và nhà cung cấp giải pháp kỹ thuật đa dạng tạo ra 8 tỷ đô la doanh thu hàng năm. Công ty cung cấp thiết bị và các thành phần, cũng như các giải pháp phần mềm và kỹ thuật số thông qua năm phân khúc vận hành. Chúng bao gồm các sản phẩm được thiết kế, năng lượng sạch và nhiên liệu, hình ảnh và nhận dạng, máy bơm và giải pháp xử lý, và công nghệ khí hậu và bền vững. (DOV (opens in new tab), $122.08) is a diversified industrial manufacturer and technical solutions provider generating $8 billion in annual revenues. The company delivers equipment and components, as well as software and digital solutions through five operating segments. These include engineered products, clean energy and fueling, imaging and identification, pumps and process solutions, and climate and sustainability technologies.

Phản ánh lợi ích của hỗn hợp kinh doanh đa dạng của mình, Dover đã mang lại mức tăng trưởng doanh thu hữu cơ 4%, mức tăng EPS điều chỉnh hàng năm và tăng 13% trong tăng trưởng dòng tiền miễn phí trong bốn năm. Thậm chí ấn tượng hơn là hồ sơ theo dõi cổ tức của DOV cho thấy 66 năm liên tiếp tăng chi trả, điều này khiến nó trở thành một trong những quý tộc cổ tức tốt nhất hiện có.

Dover bổ sung tăng trưởng hữu cơ với các vụ mua lại mở rộng dấu chân của nó và đẩy nhanh các dòng trên cùng và dưới cùng của nó. Việc mua lại mới nhất của công ty là của Malema Engineering, một nhà sản xuất các công cụ đo lường dòng chảy phục vụ khách hàng trong thị trường sinh học, bán dẫn và công nghiệp. Thỏa thuận này dự kiến ​​sẽ bổ sung 45 triệu đô la cho doanh số hàng năm của Dover và sẽ mở rộng đáng kể các dịch vụ sản phẩm Biopharma của mình.

Trong quý 3, Dover đã tăng doanh số 10% và điều chỉnh EPS thêm 5%, đánh bại các ước tính đồng thuận của các nhà phân tích. Công ty đang hướng dẫn tăng trưởng doanh thu 8% -10% và tăng khoảng 12% EPS được điều chỉnh trong năm nay.

Các nhà phân tích cũng lạc quan đối với cổ phiếu công nghiệp. Vào tháng Tư, Goldman Sachs đã đề nghị DOV trong danh sách các công ty có sức mạnh định giá tốt nhất. Theo David Kostin, chiến lược gia trưởng của Hoa Kỳ, quyền lực định giá trở nên quan trọng trong thời kỳ lạm phát bằng cách cho phép các công ty duy trì lợi nhuận mạnh mẽ.

Cổ phiếu của Dover giảm 33% hàng năm và gần đây được định giá 14,3 lần thu nhập chuyển tiếp-giảm giá 25,5% so với mức trung bình năm năm của cổ phiếu. Và tăng trưởng cổ tức là đáng nể ở mức 7% hàng năm trong năm năm, trong khi khoản thanh toán xuất hiện dễ dàng bền vững ở mức khiêm tốn 25,8%.

5/12

(Tín dụng hình ảnh: Hình ảnh Getty)

Pentair

• Giá trị thị trường: 7,8 tỷ đô la $7.8 billion
• Năng suất cổ tức: 1,8% 1.8%
• Năm liên tiếp tăng cổ tức: 46 46

Pentair (PNR (Mở trong Tab mới), $ 46,90) là nhà cung cấp hàng đầu các giải pháp xử lý nước bao gồm các sản phẩm lọc, bể áp lực, van điều khiển, thiết bị hồ bơi và phụ kiện và các sản phẩm khác cho khách hàng dân cư và thương mại. Công ty đã tạo ra 3,8 tỷ đô la doanh thu vào năm ngoái và có hoạt động tại 30 quốc gia. (PNR (opens in new tab), $46.90) is a leading provider of water treatment solutions including filtration products, pressure tanks, control valves, pool equipment and accessories and other products to residential and commercial customers. The company generated $3.8 billion of sales last year and has operations in 30 countries.

Xu hướng thế tục có lợi cho hoạt động kinh doanh hồ bơi của công ty bao gồm xu hướng di cư dân số ủng hộ khí hậu ấm hơn, một cơ sở lớn được lắp đặt và chuyển động hướng tới các nhóm tiết kiệm năng lượng hơn.

Công ty cũng có được khoảng 70% doanh thu liên quan đến nhóm từ việc thay thế và kinh doanh hậu mãi, mang lại sự ổn định cho phân khúc này. Kinh doanh xử lý nước của Pentair đang được hưởng lợi từ các công nghệ kỹ thuật số được kết nối mới và sự phục hồi hậu kỳ trong nhu cầu dịch vụ công nghiệp và thực phẩm.

PNR đã tăng cổ tức 46 năm liên tiếp và tạo ra tăng trưởng cổ tức hàng năm 15% trong ba năm qua. Nó cũng nắm giữ khoản chi trả cổ tức siêu an toàn là 24%.

Pentair cũng là một máy phát điện ấn tượng của dòng tiền miễn phí, thường phù hợp hoặc vượt quá thu nhập ròng. Công ty nhằm mục đích trả lại 50% dòng tiền miễn phí cho các nhà đầu tư mỗi năm thông qua cổ tức và mua lại chia sẻ.

Trong quý 3, doanh số của PNR đã tăng 15% và điều chỉnh EPS tăng 5%, được thúc đẩy bởi sự tăng trưởng hai chữ số trong xử lý nước, giải pháp công nghiệp và doanh nghiệp bể bơi. Công ty đang hướng dẫn doanh số 2022 cao hơn 9% -11% trên cơ sở hàng năm và điều chỉnh mức tăng EPS từ 9% đến 12%.

Giúp sự phát triển của công ty sẽ được thỏa thuận gần đây khi mua lại Manitowoc Ice, một nhà thiết kế và nhà sản xuất máy băng hàng đầu Bắc Mỹ. Việc mua lại này có ý nghĩa mở rộng nền tảng giải pháp nước của PNR, tăng tốc xây dựng tại thị trường khách sạn, dịch vụ thực phẩm và tạp hóa, và dự kiến ​​sẽ thêm khoảng 65 cent mỗi cổ phiếu để thu nhập được điều chỉnh trong ba năm tới.

Cổ phiếu PNR đã giảm 36% trong năm nay. Họ hiện đang giao dịch ở mức thu nhập chuyển tiếp thấp 12,6 lần, giảm giá 32,2% so với bội số trung bình lịch sử của Pentair.

6/12

(Tín dụng hình ảnh: Hình ảnh Getty)

A.O. thợ rèn

• Giá trị thị trường: 9,0 tỷ đô la $9.0 billion
• Năng suất cổ tức: 1,9% 1.9%
• Năm liên tiếp tăng cổ tức: 29 29

A.O. Smith (AOS (Mở trong Tab mới), 57,96 đô la) cung cấp cho các nhà đầu tư một hồ sơ theo dõi gần 30 năm về cổ tức đang tăng và tốc độ tăng trưởng cổ tức hàng năm ấn tượng 20% ​​trong 10 năm. (AOS (opens in new tab), $57.96) offers investors a nearly 30-year track record of rising dividends and an impressive 20% annual dividend growth rate over 10 years.

Công ty này là nhà sản xuất và nhà tiếp thị nước nóng, nồi hơi và sản phẩm nước lớn nhất nước Mỹ. Và nó nắm giữ một phần hàng đầu của cả thị trường máy nước nóng dân cư và thương mại.

Ngoài ra, AOS là một người chơi quan trọng ở Trung Quốc, với 5.800 cửa hàng bán lẻ trên khắp các thành phố cấp 1 và cấp 2 của Trung Quốc. Trong khi đó, khoảng 75% doanh số của công ty ở Bắc Mỹ và được thực hiện thông qua mạng lưới 1.100 nhà phân phối hệ thống ống nước độc lập.

A.O. Smith đã mang lại kết quả quý 3 tháng 3, với doanh số tăng 27% so với năm trước và điều chỉnh EPS tăng 31%. Công ty đang hướng dẫn tăng trưởng doanh số 14% -16% và mức tăng EPS đã điều chỉnh 17% tại điểm giữa năm nay.

Một chu kỳ thay thế định kỳ đáng kể (80% -85% máy nước nóng và doanh số bán nước là các đơn vị thay thế) đảm bảo AO có thể tiếp tục tạo ra kết quả ổn định ngay cả trong thời kỳ suy thoái. Máy nước nóng và nồi hơi là những mặt hàng thiết yếu phải được thay thế bất kể lãi suất tăng hoặc nền kinh tế chậm lại.

Nhà phân tích Michael Halloran của Baird đã lưu ý vào cuối tháng 1 rằng các cổ phiếu của ngành nước đã bị dồn nén vào năm 2022. Ông đã đưa AOS của mình vào nhóm nước trong khi nhận ra đó là một trong những ý tưởng tốt nhất của ông trong danh sách bảo hiểm của ông.

Đối với vị trí của nó trong danh sách các quý tộc cổ tức chiết khấu này, cổ phiếu AOS giảm 32,5% hàng năm để giao dịch ở mức 16,4 lần thu nhập chuyển tiếp. Đây là mức giảm giá 29,2% cho bội số P/E trung bình năm năm của công ty.

7/12

(Tín dụng hình ảnh: Hình ảnh Getty)

A.O. thợ rèn

• Giá trị thị trường: 9,0 tỷ đô la $28.2 billion
• Năng suất cổ tức: 1,9% 2.0%
• Năm liên tiếp tăng cổ tức: 29 50

A.O. Smith (AOS (Mở trong Tab mới), 57,96 đô la) cung cấp cho các nhà đầu tư một hồ sơ theo dõi gần 30 năm về cổ tức đang tăng và tốc độ tăng trưởng cổ tức hàng năm ấn tượng 20% ​​trong 10 năm. (PPG (opens in new tab), $119.40) is the world's second largest manufacturer of paints, coatings and specialty materials behind Sherwin-Williams. PPG's principal markets include paints for automotive OEMs (original equipment manufacturer) and refinishing, architectural, aerospace, protective and marine and industrial applications.

Công ty này là nhà sản xuất và nhà tiếp thị nước nóng, nồi hơi và sản phẩm nước lớn nhất nước Mỹ. Và nó nắm giữ một phần hàng đầu của cả thị trường máy nước nóng dân cư và thương mại.

Ngoài ra, AOS là một người chơi quan trọng ở Trung Quốc, với 5.800 cửa hàng bán lẻ trên khắp các thành phố cấp 1 và cấp 2 của Trung Quốc. Trong khi đó, khoảng 75% doanh số của công ty ở Bắc Mỹ và được thực hiện thông qua mạng lưới 1.100 nhà phân phối hệ thống ống nước độc lập.

A.O. Smith đã mang lại kết quả quý 3 tháng 3, với doanh số tăng 27% so với năm trước và điều chỉnh EPS tăng 31%. Công ty đang hướng dẫn tăng trưởng doanh số 14% -16% và mức tăng EPS đã điều chỉnh 17% tại điểm giữa năm nay.

Một chu kỳ thay thế định kỳ đáng kể (80% -85% máy nước nóng và doanh số bán nước là các đơn vị thay thế) đảm bảo AO có thể tiếp tục tạo ra kết quả ổn định ngay cả trong thời kỳ suy thoái. Máy nước nóng và nồi hơi là những mặt hàng thiết yếu phải được thay thế bất kể lãi suất tăng hoặc nền kinh tế chậm lại. (opens in new tab)). This makes the company's paints for professional contractors available at all Home Depot stores.

Nhà phân tích Michael Halloran của Baird đã lưu ý vào cuối tháng 1 rằng các cổ phiếu của ngành nước đã bị dồn nén vào năm 2022. Ông đã đưa AOS của mình vào nhóm nước trong khi nhận ra đó là một trong những ý tưởng tốt nhất của ông trong danh sách bảo hiểm của ông.

Đối với vị trí của nó trong danh sách các quý tộc cổ tức chiết khấu này, cổ phiếu AOS giảm 32,5% hàng năm để giao dịch ở mức 16,4 lần thu nhập chuyển tiếp. Đây là mức giảm giá 29,2% cho bội số P/E trung bình năm năm của công ty.

8/12

(Tín dụng hình ảnh: Hình ảnh Getty)

Lowe's

• PPG Industries $114.4 billion
• Giá trị thị trường: 28,2 tỷ đô la 2.4%
• Năng suất cổ tức: 2,0%: 48

Năm liên tiếp tăng cổ tức: 50 (LOW (opens in new tab), $179.06) operates nearly 2,000 home improvement stores across the U.S. and Canada, serving approximately 19 million customers per week.

So với đối thủ chính của nó, Home Depot, Lowe's tập trung hơn vào phân khúc nhà thầu chuyên nghiệp. Nhóm này thường thực hiện các giao dịch mua hàng lớn hơn đáng kể trên mỗi giao dịch so với khách hàng DIY và do đó là một phân khúc kinh doanh sinh lợi hơn có thể hỗ trợ tỷ suất lợi nhuận cao hơn. Các nhà thầu này chỉ đại diện cho khoảng 25% doanh số thấp hiện tại, nhưng công ty đang triển khai các thương hiệu và sản phẩm mới cũng như các công cụ thiết kế dựa trên đám mây nhắm vào phân khúc nhà thầu chuyên nghiệp.

Doanh số bán hàng quý tháng Tư của Lowe thấp hơn 3% so với năm ngoái và doanh số cửa hàng tương đương đã giảm 4%. Tuy nhiên, thu nhập trên mỗi cổ phiếu tăng 9% do cải thiện ký quỹ và mua lại cổ phần. Công ty đang hướng dẫn bán hàng cửa hàng tương đương gần như không thay đổi trong năm tài chính 2022, trong khi EPS sẽ đến từ $ 13,10 đến $ 13,60, tăng 11% so với năm ngoái. Một số khoản lãi EPS của 2022 sẽ đến từ 12 tỷ đô la mua lại cổ phần mà Low dự kiến ​​sẽ hoàn thành trong năm nay.

Báo hiệu sức mạnh của dòng tiền của mình, Lowe đã tăng khoản thanh toán bằng tiền mặt của mình tới 31% trong tháng 5, đánh dấu năm thứ 48 liên tiếp tăng trưởng cổ tức. Tỷ lệ chi trả 26% thấp của nhà bán lẻ cung cấp sự linh hoạt tuyệt vời cho việc mua lại cổ phần, tăng cổ tức và đầu tư để thúc đẩy tăng trưởng kinh doanh.

Lowe đã giao dịch ở mức thấp 52 tuần vào tháng 6 trong bối cảnh kỳ vọng rằng lãi suất tăng sẽ làm giảm nhu cầu nhà ở. Trong khi các cổ phiếu đã đi ra khỏi đáy này, họ vẫn giảm gần 31% trong năm đến nay.

Tuy nhiên, nhà phân tích Zachary Fadem của Wells Fargo gần đây đã nhắc lại một đánh giá thừa cân (mua) ở mức thấp, nói rằng cổ phiếu có thể là một trò chơi phòng thủ nếu có suy thoái.

9/12

(Tín dụng hình ảnh: Hình ảnh Getty)

Stanley Black & Decker

• Giá trị thị trường: 16,7 tỷ đô la $16.7 billion
• Năng suất cổ tức: 3,0% 3.0%
• Năm liên tiếp tăng cổ tức: 54 54

Với doanh thu năm ngoái vượt quá 15,6 tỷ đô la, Stanley Black & Decker (SWK (Opens in New Tab), 110,91 đô la) được coi là nhà lãnh đạo toàn cầu về thiết bị điện và dụng cụ điện ngoài trời, dụng cụ cầm tay và buộc chặt thiết kế. Công ty đã xây dựng nhượng quyền thương mại trên toàn thế giới xung quanh các thương hiệu nổi tiếng như Dewalt, Craftsman, Lenox và Troy-Bilt, cùng với các thương hiệu Stanley và Black & Decker quen thuộc.Stanley Black & Decker (SWK (opens in new tab), $110.91) ranks as the global leader in outdoor power equipment and power tools, hand tools and engineered fasteners. The company has built its worldwide franchise around well-known brand names like DeWalt, Craftsman, Lenox and Troy-Bilt, along with its familiar Stanley and Black & Decker brands.

Công ty nhằm mục đích cung cấp 10% -12% doanh thu hàng năm và tăng trưởng EPS trong dài hạn thông qua chiến lược thúc đẩy các doanh nghiệp tăng trưởng cao hơn, có lợi nhuận cao hơn, thực hiện mua lại và mở rộng ở các thị trường mới nổi. Việc thực hiện thành công các chiến lược này đã dẫn đến mức tăng EPS trung bình gần 25% mỗi năm trong ba năm qua.

Trong quý 3 tháng 3, SWK đã tăng doanh thu 20% và EPS được điều chỉnh cao hơn ước tính đồng thuận của các nhà phân tích. Công ty đang hướng dẫn tăng trưởng doanh thu giữa 20% vào năm 2022 và dòng tiền miễn phí từ 1,0 tỷ đô la đến 1,5 tỷ đô la. Tuy nhiên, công ty gần đây đã cắt giảm dự báo EPS của mình do đóng cửa hoạt động kinh doanh Nga và thoái vốn trong hoạt động kinh doanh cửa tự động. Cổ phiếu giảm để đáp ứng với hướng dẫn EPS giảm.

Stanley Black & Decker thường phân bổ một nửa dòng tiền miễn phí của mình để mua lại và trả lại nửa còn lại cho các nhà đầu tư thông qua cổ tức và chia sẻ mua lại. Cho đến nay vào năm 2022, công ty đã chi 2,3 tỷ đô la cho việc mua lại cổ phiếu đã giảm số lượng cổ phiếu đang lưu hành gần 8%. Công ty ổn định như cổ tức quý tộc, đã tăng cổ tức 54 năm liên tiếp trong khi duy trì khoản thanh toán thấp 30%.

Nhà phân tích Timothy Wojs của Baird đã nhắc lại xếp hạng vượt trội (MUA) của mình trên cổ phiếu SWK vào tháng Sáu. Ông dự đoán kế hoạch của công ty sẽ phân bổ lại 250 triệu đô la để lên bờ chuỗi cung ứng sẽ tạo ra 1 tỷ đô la giá trị bổ sung trong năm năm tới. WOJS cũng trích dẫn dòng sản phẩm FlexVolt của công ty và nền tảng pin Dewalt Powerstack làm chất xúc tác tăng trưởng chính.

10/12

(Tín dụng hình ảnh: Hình ảnh Getty)

Stanley Black & Decker

• Giá trị thị trường: 16,7 tỷ đô la $67.1 billion
• Năng suất cổ tức: 3,0% 3.0%
• Năm liên tiếp tăng cổ tức: 54 51

Với doanh thu năm ngoái vượt quá 15,6 tỷ đô la, Stanley Black & Decker (SWK (Opens in New Tab), 110,91 đô la) được coi là nhà lãnh đạo toàn cầu về thiết bị điện và dụng cụ điện ngoài trời, dụng cụ cầm tay và buộc chặt thiết kế. Công ty đã xây dựng nhượng quyền thương mại trên toàn thế giới xung quanh các thương hiệu nổi tiếng như Dewalt, Craftsman, Lenox và Troy-Bilt, cùng với các thương hiệu Stanley và Black & Decker quen thuộc.Target (TGT (opens in new tab), $144.81) is the eighth largest retailer in the U.S. and owns more than 1,900 stores across all 50 states and Washington, D.C. It is estimated that 75% of the U.S. population lives within 10 miles of a Target store.

Công ty nhằm mục đích cung cấp 10% -12% doanh thu hàng năm và tăng trưởng EPS trong dài hạn thông qua chiến lược thúc đẩy các doanh nghiệp tăng trưởng cao hơn, có lợi nhuận cao hơn, thực hiện mua lại và mở rộng ở các thị trường mới nổi. Việc thực hiện thành công các chiến lược này đã dẫn đến mức tăng EPS trung bình gần 25% mỗi năm trong ba năm qua.

Trong quý 3 tháng 3, SWK đã tăng doanh thu 20% và EPS được điều chỉnh cao hơn ước tính đồng thuận của các nhà phân tích. Công ty đang hướng dẫn tăng trưởng doanh thu giữa 20% vào năm 2022 và dòng tiền miễn phí từ 1,0 tỷ đô la đến 1,5 tỷ đô la. Tuy nhiên, công ty gần đây đã cắt giảm dự báo EPS của mình do đóng cửa hoạt động kinh doanh Nga và thoái vốn trong hoạt động kinh doanh cửa tự động. Cổ phiếu giảm để đáp ứng với hướng dẫn EPS giảm.

Cổ phiếu của TGT đã giảm mạnh vào tháng 5 do kết quả của các EP được điều chỉnh trong quý 3 đã bỏ lỡ các ước tính và giảm hướng dẫn năm 2022. Bây giờ họ đã giảm 37% trong năm đến nay. Thêm vào đó, cổ phiếu đang giao dịch với thu nhập 12 lần, giảm giá 30,5% so với mức trung bình năm năm.

Công ty hiện dự kiến ​​tăng trưởng doanh thu 2022 trong phạm vi chữ số thấp đến trung bình và tỷ suất lợi nhuận hoạt động chỉ khoảng 2% trong quý 6 do bán hàng tồn kho. Tuy nhiên, Target dự đoán tỷ suất lợi nhuận tăng lên 6% trong nửa cuối năm 2022.

Mặc dù có những cơn gió hiện tại, TGT cung cấp hiệu suất dài hạn vững chắc cho thấy mức tăng trưởng EPS hàng năm 20% trong năm năm và tăng trưởng gần 11% trong 10 năm. Giống như một số quý tộc cổ tức nổi bật ở đây, công ty cũng là một vị vua cổ tức. Và vào tháng 6, nó đã thưởng cho các nhà đầu tư với năm thứ 51 liên tiếp cổ tức đi bộ đường dài, tăng 20%chi trả tiền mặt.

Với khoản thanh toán được đặt ở mức đặc biệt khiêm tốn 28%, có vẻ như TGT có thể tiếp tục tăng cổ tức ngay cả khi môi trường bán lẻ mềm mại trong thời gian tới.

Trong khi nhà phân tích nghiên cứu toàn cầu của BofA, Robert Ohmes gần đây đã hạ cấp cổ phần xuống trung lập (HOLD) do nỗi sợ suy thoái, thì nhà phân tích của Barclays, Karen Short vẫn duy trì đánh giá thừa cân (Mua), gọi TGT là nhà bán lẻ tốt nhất trong lớp.

11/12

(Tín dụng hình ảnh: Hình ảnh Getty)

T. Nhóm giá Rowe

• Giá trị thị trường: 26,6 tỷ USD $26.6 billion
• Năng suất cổ tức: 4,1% 4.1%
• Năm liên tiếp tăng cổ tức: 36 36

Các nhà quản lý tài sản như T. Rowe Price Group (Trow (Opens in Mới Tab), $ 116,82) đã tăng vọt trong thị trường gấu năm nay, nhưng gã khổng lồ quỹ tương hỗ chất lượng cao này đã biên soạn một hồ sơ theo dõi vững chắc vượt trội so với các công nghiệp của nó.T. Rowe Price Group (TROW (opens in new tab), $116.82) have taken an outsized pounding during this year's bear market, but this high-quality mutual fund giant has compiled a solid track record of outperforming its industry peers.

Trong năm năm qua, 68% quỹ giá T. Rowe đã vượt trội so với các quỹ của đối thủ cạnh tranh và 79% đã vượt trội so với khung thời gian 10 năm. Điều này dẫn đến việc Trow được Refinitiv Lipper đặt tên là Người quản lý quỹ lớn tốt nhất của Hoa Kỳ vào năm 2022.

T. Rowe Price cung cấp một loạt các quỹ tương hỗ được quản lý tích cực, dịch vụ tư vấn và quản lý tài khoản cho các nhà đầu tư cá nhân và tổ chức và kế hoạch nghỉ hưu. Vì các quỹ của nó được quản lý tích cực, Trow có thể có được lợi thế cạnh tranh từ các nhà đầu tư chuyển từ thụ động sang các quỹ được quản lý tích cực hơn trong một thị trường gấu kéo dài.

Tài sản của công ty được quản lý tổng cộng 1,4 nghìn tỷ đô la trong tháng 5, giảm từ 1,7 nghìn tỷ đô la vào đầu năm. Tuy nhiên, điều này đủ lớn để xếp hạng T. Rowe Price với tư cách là người quản lý tài sản toàn cầu hàng đầu.

Doanh thu ròng của công ty đã tăng 2% so với năm trước trong quý 3, nhưng EPS đã giảm 24% do kết quả của các khoản tiền của khách hàng từ các quỹ và quyết định của công ty từ bỏ phí tư vấn thị trường tiền tệ để duy trì lợi suất tích cực cho các nhà đầu tư.

Theo như các quý tộc cổ tức, hiệu quả tài chính dài hạn của người này đã xuất sắc, với EPS tăng trung bình 19% mỗi năm trong năm năm và 15% trong 10 năm. Và điều này đã được đi kèm với 36 năm liên tiếp cổ tức tăng. Tăng trưởng cổ tức đã đạt trung bình hơn 15% hàng năm trong năm năm và khoản thanh toán 36% thấp của công ty cung cấp biên độ an toàn nếu thu nhập giảm trong năm 2022.

Cổ phiếu tài chính hiếm khi giá cả phải chăng này, gần đây giao dịch với mức thu nhập tăng gấp 11 lần - giảm giá gần 23% so với bội số lịch sử trung bình của nó. Ngoài ra, cổ phiếu hiện mang lại lợi suất 4,1% phong phú, gần gấp đôi năng suất trung bình năm năm của họ.

Các nhà phân tích cũng lạc quan đối với cổ phiếu. Vào tháng 5, Goldman Sachs đã nhấn mạnh Trow là một trong những lựa chọn hàng đầu của nó cho tăng trưởng và năng suất cổ tức cao trong lĩnh vực tài chính.

12/12

(Tín dụng hình ảnh: Hình ảnh Getty)

T. Nhóm giá Rowe

• Giá trị thị trường: 26,6 tỷ USD $17.4 billion
• Năng suất cổ tức: 4,1% 4.5%
• Năm liên tiếp tăng cổ tức: 36 49

Các nhà quản lý tài sản như T. Rowe Price Group (Trow (Opens in Mới Tab), $ 116,82) đã tăng vọt trong thị trường gấu năm nay, nhưng gã khổng lồ quỹ tương hỗ chất lượng cao này đã biên soạn một hồ sơ theo dõi vững chắc vượt trội so với các công nghiệp của nó. (VFC (opens in new tab), $44.70) is a global leader in branded apparel and footwear. Its iconic Timberland, North Face and Vans brands comprise almost 80% of total sales.

Trong năm năm qua, 68% quỹ giá T. Rowe đã vượt trội so với các quỹ của đối thủ cạnh tranh và 79% đã vượt trội so với khung thời gian 10 năm. Điều này dẫn đến việc Trow được Refinitiv Lipper đặt tên là Người quản lý quỹ lớn tốt nhất của Hoa Kỳ vào năm 2022.

T. Rowe Price cung cấp một loạt các quỹ tương hỗ được quản lý tích cực, dịch vụ tư vấn và quản lý tài khoản cho các nhà đầu tư cá nhân và tổ chức và kế hoạch nghỉ hưu. Vì các quỹ của nó được quản lý tích cực, Trow có thể có được lợi thế cạnh tranh từ các nhà đầu tư chuyển từ thụ động sang các quỹ được quản lý tích cực hơn trong một thị trường gấu kéo dài.

Tài sản của công ty được quản lý tổng cộng 1,4 nghìn tỷ đô la trong tháng 5, giảm từ 1,7 nghìn tỷ đô la vào đầu năm. Tuy nhiên, điều này đủ lớn để xếp hạng T. Rowe Price với tư cách là người quản lý tài sản toàn cầu hàng đầu.

Ban quản lý đang hướng dẫn tăng 7% doanh thu và tăng trưởng EPS 10% trong tài khóa 2023. Tăng trưởng này dự kiến ​​sẽ chủ yếu đến từ các thương hiệu mới nổi như Icebreaker, mang lại doanh thu kỷ lục trong tài chính năm 2022 của VFC và SmartWool, tạo ra 40% doanh thu bán hàng. năm ngoái.

VFC đã cung cấp 49 năm liên tiếp tăng trưởng cổ tức, trung bình tăng 5% hàng năm trong năm năm qua. Điểm yếu về giá cổ phiếu trong năm 2022 đã khiến VFC trở thành một trong những quý tộc cổ tức được giảm giá sâu nhất-và đẩy tỷ lệ cổ tức của cổ phiếu bán lẻ lên tới 4,5%, chiếm năng suất trung bình năm năm. Công ty cũng cung cấp tỷ lệ xuất chi 64% an toàn và bảng cân đối kế toán A.

Vào tháng Năm, chiến lược gia tín dụng Suisse Jonathan Golub đã đề xuất VFC trong danh sách 25 cổ phiếu hàng đầu của ông đã giảm nhiều hơn thị trường trong khi cải thiện EPS của họ trong năm nay.